产品经理必懂的金融基础概念（七）

1、寄售

寄售是一种委托代售的贸易方式。它是指委托人(货主)先将货物运往寄售地，委托国外一个代销人(受托人)，按照寄售协议规定的条件，由代销人代替货主进行销售，在货物出售后，由代销人向货主结算货款的一种贸易方式。

2、质押率

质押率是指贷款本金与标准仓单市值的比率，可以理解为质押率=融资余额/当前货物价值。

一般根据期货和现货的价差及价格波动幅度、趋势等因素合理确定。价差大、价格波动幅度比较大、价格趋跌时，质押率相对应低一些，反之，则质押率可以高一些。

质押率个人粗暴理解成，银行认可的存放货物的折扣率，比如，货值100万，银行认可给你打个8折，银行当做是80万，本金不超80万就风险可控，如果质押率90%，则相当于银行给你打了9折，相当于你货值很接近市场了，价格一波动，银行风险就大了，所以质押率不能太高，银行肯定想给你打折越低越好。

3、价格盯市

通俗的来说，价格盯市就是指关注市场价格的波动情况，在供应链金融领域，尤其是大宗商品行业，价格的波动带来的货值变动很大，比如上面说的质押率=融资余额/当前货物价值，而当前货物价值=存货量×价格，所以价格变动会影响质押率，当价格升高后，质押率会增大，质押率变大后会导致融资风险的升高，一般情况下，质押率升高后，银行或资金方将会要求借款人还款赎货，降低融资余额，从而调小质押率，将质押率调至正常警戒线以下。

4、计提

英文是Accrual ，指计算和提取。按规定的比率与规定的基数相乘计算提取，列入某科目。是指在一个规定的基数上（如支付的合法员工薪酬），乘以规定的比率（如应付福利费全国规定的都是工资的14%），按此方法计算出来的就是应提取的应付福利费过程，计入应付福利费科目就是对后一句话的解释。

5、授信额度

授信额度是指由银行批准的可以向公司客户借贷的或已经贷出的最高贷款本金限额。

授信额度一般可分为单笔贷款授信额度、借款企业额度和集团借款企业额度。

单笔贷款授信额度是指单独被批准的贷款授信额度。该额度一般不允许重复借贷；最高限定于各类授信贷款最高的本金暴露额度。

借款企业额度是指银行授予某个公司客户一笔以上贷款的授信额度总和。该额度也包括来自贷款汇率问题的风险敞口。

集团授信额度是指银行授予集团各个成员授信额度总和。对于有复杂结构的集团组织要关注如下几方面潜在的信用风险：贷款资金在集团内部成员间转移；集团内部的资金流用于其他债务清偿；集团内其他成员对公司客户的不良影响。

6、银行授信敞口、敞口额度

银行敞口一般称银行风险敞口，指银行不能或没有被风险缓释措施覆盖的风险部分，多指银行的信贷风险敞口。

银行敞口额度，简单来说呢，是指授信额度中无抵/质押的部分。

也可以说银行敞口是指你向银行申请贷款授信时，对应质押抵押担保后剩余的部分，如1000万元，你用100万元存单，200万元房产抵押，另有300万元其它公司为你担保，剩余的400万元就是银行敞口。

敞口额度用大白话来解释，其实就是企业实际增加的钱。

举个例子：公司A，在我行授信额度是5000万，其中敞口额度2000万，所有的借款主体要的就是这个敞口额度，最终放了款以后，企业的总资产是增加2000万的，这就是我上面说的“企业实际增加的钱“。

7、贷款余额

贷款余额其实好理解一些，贷款余额指至某一节点日期为止，借款人尚未归还放款人的贷款总额。亦指到会计期末尚未偿还的贷款，尚未偿还的贷款余额等于贷款总额扣除已偿还的银行贷款。

假设客户A从某银行成功申请了一笔额度为10万元的贷款，第一次支取了5万元，在某某日一共偿还了2万元贷款，那么A在该银行的贷款余额为3万元（这里没有考虑利息，实际中应加上利息才是贷款余额）。

8、授信余额

授信余额=授信总额-贷款余额。

授信余额是指上述的额度类贷款在客户支取一定贷款之后，剩余的额度加上合同签订但未发放的金额。

余额都是指正在发生额。

例如：10万的授信额度，合同签订5万，实际放款3万，归还1万，此时贷款余额为2万，授信余额为：剩余的5万额度+合同签订未发放的2万+归还的1万=8万。（仅以本金举例）

9、敞口余额

敞口余额是指你在银行未结清的债务总额中无抵/质押的部分。

敞口余额=授信余额-担保覆盖额度。

这里补充一下敞口的定义：

严谨的监管口径：授信额度中扣除保证金、银行存单及国债等类现金资产的金额。换言之，不动产和机器设备等抵质押资产价值也计算入敞口中，上图需将房产替换成保证金、存单或国债才严谨。

不规范的业务使用口径：平时口头跟客户交流时都把敞口理解成信用授信部分，非从业人员理解得比较快。客户一般认为房产价值不算敞口（极少有客户深入考虑抵押物市场价格波动和处置时价格折让），客户经理一般就使用客户语言与之沟通了。（来源于知乎：garhom）

（图片来源于知乎，仅供学习参考）